19世纪30年代的上海滩，侦探郑皓东受共事多年的同乡律师周海平之邀，找寻富商林振江死后下落不明的遗产。遗产继承人林惠芸是林振江20多年未见的女儿，周海平费尽周折找到了她，将她从天津请到上海。但是，遗嘱上的受益人并非只有林惠芸一人，还有林振江最后一任私人医生高立文，以及律师周海平。众人驱车前往林振江郊外的公馆，当天郑皓东基本确定了林振江隐藏遗产的位置，当晚周海平也公布了林振江的最后遗嘱。看似这桩简单的遗产案即将结案，然而，一觉醒来，林宅在郑皓东的眼皮底下消失了。
自幼父母双亡的素芳跟着戏班走南闯北，戏班老板郑敬山的真实身份是革命党人，他可怜素芳的身世，对她照料有加。素芳无意中救出被当地军阀追杀的青年陈学明，将他藏身在戏班里，学明的父母被杀，他一心报仇，郑敬山劝学明参加革命党。军阀得知戏班里有革命党，将整个戏班软禁了起来，素芳为救学明，死在军阀丁禄枪下，学明悲愤之极与丁禄同归于尽。
距离孤山越来越近，矮人远征军的道路却变得异常艰险。他们躲过了苍白半兽人的不懈追杀，在幽暗密林前和甘道夫兵分两路，后者前往多尔哥多探寻索伦的动向，而霍比特人比尔博·巴金斯和矮人们先是遭到巨大蜘蛛的袭击，随后又被精灵王子莱戈拉斯及其木精灵同伴捕获。比尔博急中生智，利用魔戒救出伙伴，继而引发了木精灵、半兽人和矮人远征军之间精彩纷呈的三方会战。借助巴德的帮助，疲惫的矮人们暂时落脚长湖镇。近在咫尺的孤山城堡，沉睡在财宝中的巨龙即将醒来……